“老”是每個人都回避不了的問題。

近年來,“人口老齡化”、“養老金并軌”、“社保替代率下滑”等等與養老相關的話題,都引起了大家廣泛的關注。

不過,許多年輕的小伙伴可能會有這樣一個誤區:現在年紀還小,養老是30、40年以后的事了。

其實,雖然養老離我們很遠,但如果趁早規劃,能起到事半功倍的效果。

更長期限,有望追求長期收益

如果我們生活在二十世紀的美國,手里有1美元,可投資權益、債券、短期國債這三類資產,小伙伴們會怎么選?

通過回顧歷史可以發現,如果1900年將1美元分別投資到美國的權益市場、債券、短期國債,到2000 年底將分別得到16797美元、119美元,以及57美元。(來源:《樂觀主義者的勝利:101年全球投資回報率研究》,Elroy)

數據來源:《樂觀主義者的勝利:101年全球投資回報率研究》

可見,長期來看美國的歷史數據,權益投資、債券、短期國債三類資產中,權益資產收益率最高,年化收益率達到 10.1%,遠遠超過債券、國債資產4.8%、4.1%年化收益率。而100年復利積累下來,收益更是相差數百倍,差別驚人!

其實,并非在美國如此。

數據來源:《樂觀主義者的勝利:101年全球投資回報率研究》

在1900~2000年的100年中,有權益市場完整記錄的16個國家,權益類資產年化收益率平均值為10.31%,真實收益率(去除通脹)平均值為5.1%。

而在國內,也有同樣的規律。

興業證券經濟與金融研究所發現,2005年以來,國內大類資產長期投資回報,也是股票>全國房價>黃金>債券>現金(通脹)。


來源:WIND,CEIC,興業證券經濟與金融研究所

具體來看,A股2005年到2020年的名義回報率(復合增速)高達13.57%,實際回報率高達10.37%,明顯優于全國房產、黃金、債券等大類資產。

不過,從圖中,小伙伴們也能發現,股票(權益)資產既是全市場回報最高的資產,也是波動率最高的資產。

所以,權益性類資產雖然收益高、長期向上,但波動也很大。如果配置時間不夠長,很有可能達不到預期收益。

對于我們來講,越早規劃養老,有望爭取更長的權益資產投資期限,也能力爭平滑我們的投入成本,盡可能接近權益類資產長期收益。

早早準備,力爭減輕經濟壓力

養老投資的目的,是為了讓我們退休后能愉快的生活。但如果我們準備得太晚,經濟壓力過大,往往會讓我們因為養老,而犧牲了當下的生活。

退休儲蓄多少錢,才能達成養老基本需求?

根據2021年《中國養老前景調查報告》,年輕一代(35歲以下)的養老儲備目標更高,預計年輕一代退休儲備需接近155萬元。(來源:富達國際、螞蟻財富,2021/11/20)

國家統計局數據顯示,過去1992年~2021年30年間,全國居民消費價格總指數(CPI)年均增長約4%。

假設小A今年退休,以過去30年CPI指數年化收益率4%來測算:

從30歲開始配置養老資產,每年僅需要投入27654元;

而如果小A從45歲開始配置養老資產,每年則需要投入77500元!

注:計算方式為如果從30歲開始進行養老資產配置,每年投入=155/(F/A,4%,30)=27654元;而如果從45歲開始進行養老資產配置,每年投入155/(F/A,4%,15)=77500元。

國家統計局數據顯示,2020年,全國城鎮非私營單位就業人員平均工資97379元。

如果小A從30歲開始規劃養老,則只需要投入年收入的28.4%,即可完成退休儲蓄;

而如果小A從45歲才開始規劃養老,則需要投入總收入的79.6%,才能完成155萬的退休儲!

注:測算方法為:30歲開始計劃養老【27654(每年投入金額)/97379(年平均工資)=24%】;45歲開始計劃養老【97379(每年投入金額)/97379(年平均工資)=75%】。

所以,越早開始養老投入,有望降低投資成本,進而力爭減少對日常生活的影響。

未雨綢繆, “養老”才能從容不迫

人生有很多注定和巧合,也會有很多不可控和意外。然而,對抗不確定性最好的方法,就是未雨綢繆。

年輕的時候,我們事業平步青云、收入逐年上升。人生處于上升期,往往會忽視生活中的不可控因素。

但其實,面對未來,雖然我們設計了很多嚴謹的方案,現實往往是計劃趕不上變化。

以前覺得,準備好足夠的錢住養老院好像就可以解決養老問題了。

身體條件好,養老院當然是一個不錯的選擇,但是不是所有老年人的身體都十分健康,一輩子無病無災。

由于年齡增長,身體其實多多少少都會有一點“小問題”,而每當遇到這些問題時,就需要更多額外支出。

新京報發布數據顯示,從老年人的支出結構來看,日常生活支出占61%,醫療費支出占22%,社交娛樂支出占13%,其他支出占4%。

可見,對于老年人來講,日常生活和醫療等基礎開支占了所有開支的83%。而我們如果想要更豐富的養老生活,需要有更多儲備才行。

每天努力工作的我們,面對養老這個問題,除了基本物質需求以外,更希望老年生活是每天睡到自然醒;是一場說走就走的旅行;是有足夠多的收入,以應對生活中各種不確定性。

除了基礎的養老規劃以外,80、90后的小伙伴們,提前準備得更充足,才能從容不迫的面對老年生活。

結語:歲月的流逝定會讓我們沉淀很多知識,也會將我們每個人都貼上“老年”的標簽。

隨著如今養老成本上升,對于每個人而言,養老都是一項長期而艱巨的任務,只有盡早規劃,我們才能給自己的養老增添一份確定性。

文章來源:中歐基金

頭圖來源:圖蟲

推薦內容

最近2018年中文字幕_国产高清精品极品美女_最近更新中文字幕芒果视频_最近韩国视频资源